【芯观点】苹果“上新”第一弹：iPhone12虽缺席，但释放了哪些产业链新浪潮？

【芯观点】苹果“上新”第一弹：iPhone12虽缺席，但释放了哪些产业链新浪潮？600682股票 图源：苹果发布会 9月16日消息（文/Wilde），太平洋时间9月15日（北京时间9月16日凌晨一点），苹果如期“上新”。 万众期待的iPhone12一如此前爆料的一样暂时缺席。新款Apple Watch Series 6、iP

图源：苹果发布会

9月16日消息（文/Wilde），太平洋时间9月15日（北京时间9月16日凌晨一点），苹果如期“上新”。

万众期待的iPhone12一如此前爆料的一样暂时缺席。新款Apple Watch Series 6、iPad8以及新款iPad Air是本次发布会的主角，A14仿生芯片也随之登场。此外，此前爆料有可能发布的其他新产品如搭载Apple Silicon的MacBook、AirPods Studio头戴式蓝牙耳机、Air Tags、Air Power等也未见身影。整场发布会只持续一小时。

不得不说，这是打破苹果上新传统的一场秋季发布会。按照以往的惯例，每年9月的发布会通常会推出新一代iPhone和Apple Watch，然后在10月的另一场发布会上推出新的Macbook。

尽管新iPhone尚未现身，但业界均期待2020年的5G换机大趋势将随着苹果的首款5G iPhone的亮相而进一步加速进程。毕竟，自iPhone 6系列之后，iPhone让人们肾上腺素提升的创新爆点越来越少。iPhone 12是否能重燃热情，产业链上下游都十分关注。

“上新”第一波：新款iPad Air、Apple Watch唱主角，产业链有哪些变化？

尽管新一代5G iPhone并未在这第一波上新中亮相，但苹果这一次依然带来了一阵产业链变化和新浪潮。

发布会上，库克称，iPad迎来最重要的全线更新。今年是iPad诞生十周年，库克公布了一个数字，全世界已经销售了5亿台iPad。

值得一提的是，全新一代iPad Air，采用了A14仿生芯片，这也是苹果第一次在新款iPhone之前优先在iPad上采用新芯片。A14采用5nm制程工艺，拥有118亿个晶体管。搭载A14的iPad Air，与前一代相比，其CPU速度提高40%；图形性能是同类Windows笔记本的2倍，其每秒可执行11万亿次操作；神经引擎将机器学习性能提高了2倍。

A14能给iPad Air带来什么，苹果列举了几个应用场景：比如在一款DJ打碟的音乐APP中，DJ只要把手悬在iPad Air上方，即可快速通过生物识别手势动作，实时控制APP中的“打碟机”程序产出音乐。

外观方面，新款 iPad Air沿用了iPad Pro的外观设计，搭载窄边的全面屏幕设计，采用类似iPad Pro的10.9英寸Retina视网膜屏幕，分辨率为2360*1640，同时提供5种外观选择，包括新款的玫瑰金色/绿色/天蓝色，以及灰色和黑色。此外新一代触控ID（Touch ID）集成于顶部的电源按键也是首次。

产业链层面，在此次发布会前一天，据《科创板日报》消息，比亚迪电子已成为此次iPad新品的代工方。此外，为iPad等产品提供微型麦克风的共达电声，苹果定制的功能性器件供应商之一的安洁科技，以及专业从事精密电子零组件的研发、设计、生产和销售并已切入Mac机壳供应商的长盈精密等厂商均为iPad Air核心供应链。iPad的全线更新也将给供应链厂商带来了新的机会。

新一代Apple Watch Series 6最大的亮点在于搭载了全新的健康传感器，新的健康APP可在15秒内完成一次血氧测量。血氧饱和度是身体参数的重要指标。苹果通过三项健康研究深度利用血氧饱和度参数，用于研究哮喘、心肺功能等。至于外观设计上，则与前一代Apple Watch无太大变化。根据天风国际分析师郭明錤在此前一天的预测报告，Apple Watch外观显著变化最快须等到2H21。

Apple Watch Series 6搭载全新的S6芯片，采用第六代封装设计，该处理器基于A13处理器打造并针对Apple Watch进行优化，与前代相比速度快20%。

而产业链供应商方面，环旭电子成为Apple Watch SIP封装独家供应商。多家机构分析指出，环旭电子的SiP业务未来将受益于大客户智能手表产品的强势增长。同时，在TWS耳机的SiP市场中未来环旭也有望抢占份额，机构预计公司最快将在2020年下半年成为AirPods的新SiP供货商。此外，Apple Watch Series外观核心件由蓝思科技供应，立讯精密则是Apple Watch零组件的重要供应商。

此前传闻即将推出的新产品物品追踪器AirTags，环旭电子也有望成为供应链层面有实力的厂商。根据早期iOS泄露的图像显示，AirTags是一种内置蓝牙和超带宽技术的圆形标签，其内部是一个密集封装电路板，里面有U1超宽带（Ultra Wide Band，UWB）芯片，用于超宽带支持，具有指向性能。环旭电子作为全球首家量产UWB模组的厂商，未来竞争优势突出。

对iPhone 12 的期待和猜想

对苹果而言，今年iPhone 12系列的重要性不言而喻。六年前的iPhone 6 正是抓住了通讯技术更新换代的时机，加上高辨识度的新设计和首款大屏iPhone的共同作用，一举成为历史销量最高的iPhone系列（2.5亿台）。

按照郭明錤在一天前最新的预测，iPhone 12系列、iPad Air、Apple Watch的量产出货时间分别是10月上旬（最快）、9月中旬与9月中旬。

此次上新未见iPhone 12略显遗憾，为此提前梳理了或可以期待的iPhone 12的新技术及创新功能。我们对iPhone12近半年来的爆料信息做了一个不完全梳理。就目前来看，除了5G通讯之外，主要的新功能和不同点将集中在屏幕尺寸、外观设计、面板技术、摄像头技术、电池和充电以及处理器等方面。

（对4款新iPhone的配置及价格预测，来源：Appleinsider ）

具体来看，首先在外观设计及尺寸方面，综合appleinsider、天风国际分析师郭明錤等爆料，目前基本可以确定的是，今年的新iPhone 将从往年的“三机型”扩展到“四机型”，包括5.4英寸和6.1英寸的iPhone 12基础款，以及6.1英寸和6.7英寸的iPhone 12 Pro款。新机或将首推深蓝色款。另据多方爆料信息，iPhone 12系列将弃用从iPhone 6开始采用的圆角中框设计，重新回到iPhone 4 和iPhone 5系列的直角中框设计。

“刘海”是另一个悬念。从推特爆料人士Jon Prosser在今年4月曝光的一张设计示意图来看，iPhone 12 似乎会拥有更窄的刘海。另据曾经多次准确爆料苹果新品信息的博主L0vetodream的消息也显示iPhone 12或将采用窄刘海设计。业界分析指出，缩窄面积作为“去刘海化”第一步值得期待，而短期内苹果不太会推出无刘海的真全面屏iPhone。如果成真的话，未来两三年内大概率会继续沿用这个模具。

屏幕面板上，根据此前天风国际郭明錤的分析预测，今年四款iPhone都将搭载OLED屏幕，但苹果仍然会通过屏幕素质来区分基础款和Pro款，而传闻最多的是两款Pro机型会用上iPad Pro的120Hz ProMotion 自适应刷新率技术。不过，据Appleinsider最新报道，Jon Prosser透露iPhone12系列已于上周开始量产，但“没有配备120Hz刷新率屏幕”。

消息称，苹果内部对于高刷技术持保守态度，主要还是苹果担心高刷新率屏幕的高耗电量让电池续航因此开倒车。另有传言称，苹果不得不采用基于LTPO背板技术的显示屏以获得自适应刷新率功能（自适应刷新率功能也是目前主流安卓旗舰机采用以缓解续航焦虑的技术），但要应用在iPhone的屏幕上恐怕至少要到2021年。

电池容量方面，从韩国工业技术实验室曝光的资料来看，今年四款 iPhone 12 电池容量分别是：5.4英寸iPhone 12：2227 mAh（比iPhone SE2多约400mAh）；

6.1英寸iPhone 12 Max：2775 mAh（比 iPhone 11少约400mAh）；

6.1英寸iPhone 12 Pro：2775 mAh（比iPhone 11 Pro少约300mAh）；

6.7英寸iPhone 12 Pro Max：3697 mAh（与iPhone 11 Pro Max 相当）。

目前曝光的资料来看，对比iPhone 11 Pro Max，iPhone 12部分型号的电池容量甚至出现了倒退，这也进一步加剧了ProMotion高刷新率屏幕的不确定性。

摄像头无疑是另一重要看点。综合多方消息源，不出意外的话，两款高阶机型iPhone 12 Pro都将搭载TOF或LiDAR激光雷达传感器，和广角/长角/超广角三摄组成新的镜头配置。而LiDAR激光雷达传感器的威力外界已经在iPad Pro 2020上领教过。相比Face ID的红外矩阵，LiDAR投射出的红外采集点能够覆盖的面积更大，距离也更远，适合一些面积更大的三维空间测距工作，也被视为未来AR功能的“眼睛”。

而且根据郭明錤的爆料，今年的iPhone 12 Pro Max还可能引进新的防抖技术 Sensor Shift。相比目前iPhone所使用的基于镜头移动的光学防抖，Sensor Shift能够调动位于CMOS图像传感器底部的相关组件，在X/Y方向上快速、精确地移动图像传感器，补偿用户在拍照时运动造成图像模糊的抖动，实现更佳的防抖效果。

大致梳理一下历代iPhone引领的创新技术以及由此掀起的产业链上下游浪潮，可以发现，自iPhone 6以后，外观上的改变相对越来越少。

（历代iPhone引领并且被业界追随的新技术，根据公开信息整理）

在安卓阵营的各大主流旗舰机近年来在屏幕、拍照以及电池、快充等功能方面不断加快更新升级节奏，拉动消费者换新机需求的情况下，苹果iPhone的创新的脚步似乎略显缓慢，甚至被业界形容“挤牙膏”式的创新。

iPhone12显然肩负着再次拉动销量奇迹的众望。而由于全球手机市场已经趋于饱和，iPhone 12 系列也许很难重现 iPhone 6的销量奇迹，但依靠通讯技术的迭代仍然有可能拉动一大部分人换新机的需求。

手机进入存量竞争，5G应用是消费电子新浪潮

国海证券在一份研报中指出，新冠疫情不会改变5G换机大趋势，2020年仍将是5G手机渗透率快速提升的一年，苹果推出5G手机将会加速换机进程，预计iPhone 12销量将会比较乐观。而iPhone 12在技术和零部件方面的升级也将带动产业链层面上的一波更新和新市场机会。

DIGITIMES Research报道，据供应链透露，苹果已要求零部件厂开始备货，包括大立光、稳懋、鸿准、可成等苹果供应链厂商，近期都会开始出货给下游代工厂。其中，iPhone 12将搭载的A14仿生处理器，由台积电5nm制程制造，性能及处理速度较前一代处理器A13仿生处理器更好，游戏性能可提高五成以上。而新机将在前后镜头导入的ToF或LiDAR激光雷达传感器目前则由稳懋负责供应。

此外作为苹果首款切入5G时代的智能手机，iPhone 12也掀起5G SiP封装设计的新需求，并将带动上下游产业链。据台湾媒体电子时报报道，应苹果SiP封装设计需求，全球上下游相关供应链陆续动起来，继台积电大动作发布3D Fabric、日月光拉升SiP实力，欣兴等载板厂亦大扩产能。因FCBGA的强劲需求后，连向来保守谨慎的国际材料设备大厂也超前部属。比如，上游的材料商日立化成(Hitachi Chemical)、表面处理暨系统设备供应商阿托科技(Atotech)、雷射加工设备厂美商电子科学(ESI)等美日德三方不久前难得结盟，超前布局力争苹果掀起的SiP封装领域新商机。

不过，多家分析机构同时指出，当前手机市场已经进入存量竞争阶段，消费电子产业需要布局新的增长点。分级机构认为，5G应用将成为下一个市场关注的焦点，未来TWS、VR/AR、IOT等新兴应用有望接棒5G手机成为消费电子的增长新动力。

（校对/零叁）