公告]鸿博股份：关于公司非公开发行股票申请文件反馈意见的回复-移动互联网趋势视频
备注
（3）发行人研发团队研究开发的“安徽体彩运营分析系统”、“省福
6）人员招聘培训
300
公开发行（A股）股票完成后六个月内，本人不存在减持公司股票的计划；2、
2012年度
根据《深圳证券交易所股票上市规则》，若交易标的为公司股权，上市
数量
台
9.63
298,186,000
及审批流程如下图所示：
含装饰
－经营性流动
19,189.58
在2015年1月财政部、民政部和体育总局联合下发《关于开展擅自利用互
业收入增长率为21.44%，未来公司营运资金需求的测算如下：
游戏系统。
15.07%
代销平台1
，了解、掌握相关技术水平、互联网彩票政策及其市场情况，并查阅了以下
②用户资料信息管理
2014年12月31日
公司应当聘请具有从事证券、期货相关业务资格会计师事务所对交易标的最近一
基建工程每平米建设单价系以项目实施当地一般标准为基础确定。
13,011.94
100.00
公司现行《公司章程》中关于利润分配政策尤其是现金分红的具体条件、比
准。
合 计
90,132.52
2
回复如下：（文中涉及的简称和术语与尽职调查报告的释义相同）：
4
设备安全是指服务器，网络硬件设备等安全要求。硬件安全主要是有硬件厂
下：
司进一步完善产业布局的重要举措，有利于积极扩展商业票据印刷、彩票印
1
25,215.81
生产厂家
建设费用合计
金额
高营业收入增长率为21.44%。随着商业票据印刷行业的进一步发展以及募集资金
五个工作日内支付股权转让价款的20%；④在中科彩完成业绩承诺的审计报告出
0.80
（二）请说明自本次非公开发行相关董事会决议日前六个月起至今，除本次
仓储
鸿博股份至今已经研发出趣味性高、娱乐性强的高频、手机即开游戏，拥有
总价
鸿博股份有限公司
资金3,866万元，具体投资明细如下：
个月进行重大投资或资产购买的计划。请结合上述情况说明是否存在通过本次补
注：
（1）假设本次非公开发行前后公司净利润以2015年及2016年预测净利润
单位：万元
-
/2015年末
合计
万元；按照本次发行股份数量的上限计算，发行股数占发行后总股本11.96%。
-
-
1）系统执行效率
补偿金额=（3,800－2015年实现净利润数）÷3,800×20,400万元
0.20
45
公用工程
46,525.95
备注
方案涉及的物理部署硬件包括：一级交换总线系统部署所需的服务器设备；
办公费用
物联网智能化管理及应用项目”符合公司彩票全产业链的战略布局，从而使公司
68,614.95
开第三届董事会第十二次会议、2015年第五次临时股东大会审议通过《关于收
2
用户信息资料管理指对用户注册（包括所有代销商系统中的用户信息）增查
和申请人律师核查尤友岳及其关联方从定价基准日前六个月至本次发行完成后六
-
货币资金
1.2
披露义务。请保荐机构对申请人落实上述的情况发表核查意见。
系统提供用户唯一标识编号。
项目
营运资金（经
镇、行政村所在的网点配送“隔日达”。
基于数据交换的两级联动业务模型示意图
1.3.7
重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公告[2015]31号）的要求，为
基本每股收益（元）
2、为确保本次发行股票募集资金不用于实施重大投资或资产购买，公司已
①实时订票服务
23
4.92
30,622.08
16.00
【发行人说明、保荐机构核查情况】
资进行投资，且将严格按照中国证监会《上市公司信息披露管理办法》、《深圳
9,266.86
营性流动资产
0.50
4,201
序号
0.80
34.89
1,304.53
（即营运资金需求）的测算情况如下：
18.16%
合计
变更登记手续前五个工作日内支付股权转让价款的40%；③股权变更登记完成后
通过系统数据对网点库存状况进行分析，客服人员在网点即开彩票库存不足
各项经营性流
-
2
-
物联网配套应用
APP包括游戏大厅和即开游戏两个主要部分。
单位：万元
该项目的运营模式及盈利模式，请补充说明本项目所需资金4.04亿元的测算依据
68,300.21
2）付款时间及方式：①在本协议签署后两个工作日内，公司将股权转让款
数量
硬件投入
（4）不考虑本次发行募集资金到账后，对公司生产经营、财务状况（如财
经核查，尤友岳及其关联方尤丽娟、尤玉仙、尤友鸾、尤雪仙和章棉桃从定
平方米
投注站
（《国有土地使用权证》证号为锡滨国用（2014）第017279号），无需新增用
/2017年末
彩票调度管理系统部署所需的服务器设备；各省仓库物理安装数据采集适配
从模拟运营到正式上线，中间需要向财政部提交申请进行审批，具体的申请
5.80
员、营销负责人等相关人员进行了专门，了解、掌握相关技术水平和市场情
1
（2）系统性能设计
109,456.93
3）业绩承诺条款：出让方承诺，中科彩公司2015年实现的经具有证券从业
偿，不足部分应在五个工作日内以现金方式补足。
1
2015年度
一级交换总线二级交换总线
（1）业务种类和内容
反馈意见1、请申请人按照《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回
2
3、本项目所需资金4.04亿元的测算依据
16
辐射全国市场。
供即开票的投注，必须使用大厅进行控制（启动、退出、传递参数等操作）；采
售自建系统”等。
以现金方式分别向受让方补偿，具体补偿计算方式如下：
5,000万元，其中，鸿博股份持有其60%股权；无锡市正栋电脑纸品厂持有其
例、分配形式和股票股利分配条件的，符合《中国证监会关于进一步落实上
间÷报告期时间－当期回购普通股股数×已回购时间÷报告期时间。
-
20.00
饼”、“森林运动会”、“幸运连珠”、“台球大师”、“丛林大营救”、“找
单价
含装饰
项审计。
币20,400万元。
（一）发行人收购无锡市正栋电脑纸品厂所持有的无锡双龙剩余40%股权交
的积累。目前，公司以无锡双龙作为“彩票物联网智能化管理及应用项目”实施
即开票总部仓库
联网销售彩票行为自查自纠工作有关问题的通知》（财综〔2015〕1号）从2015
年至2014年）平均净利润为1,835.11万元，对应PE倍率为5.58倍，对应无锡
③交易记录管理
23,132.77
2,400.00
玉仙、尤友鸾、尤雪仙和章棉桃从定价基准日前六个月至本次发行完成后六个月
1
根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者权益工作
2016年度/2016年12月31日
服务器、防火墙、计算机、读写器等
仓储
移动设备接入
81.50%
-
耗材、水电、办公费用等
项目
合计
分配之外的其他因素对净资产的影响。
实际需求，符合《上市公司证券发行管理办法》第十条第一项“募集资金数额不
4,801
市彩票中心3
3
价基准日（2015年11月18日）前六个月至2016年1月29日期间不存在减持情
【保荐机构核查意见】
基本要素，开发为用于向客户演示的产品雏形。主要demo产品有“皇牌扑
每股净资产（元）
-
6
0.0329
-
1、无锡双龙股权结构
-
61,116.43
玩法。因此，该募投项目的未来盈利点将体现于公司业务产业链升级后的具化产
购科信盛彩投资有限公司 100%股权的议案》，并于2015年11月18日披露
保障中小投资者利益，公司就本次发行对即期回报摊薄的影响进行了认真分析，
【发行人说明、保荐机构核查情况】
办公软件
3
体产品及盈利模式
（1）本募投项目设备购置及安装投资额为5,310万元，占项目投资总额的
时间逐步，存在股东回报被摊薄的风险。为降低本次发行摊薄即期回报的影
2
应付票据
本募投项目设备选型原则为：先进成熟又稳妥可靠，拟在国内外有成熟经验
用户交易记录管理指用户所有的交易记录提供增查操作的管理，交易记录的
行作弊。
可行性，发行人已采取了一定措施缓解网络销售彩票政策带来的不利影响。
了《关于收购科信盛彩投资有限公司 100%股权的公告》（公告编号：2015-
2012年底修订了《彩票发行销售管理办法》以及2014年发布《电话销售彩票管
和两级对接平台。
（二）补充说明“彩票物联网智能化管理及应用项目”与原有业务的关系，
1）热敏纸彩票印制业务
0.13%
套
1
若违反上述承诺，本人减持股份所得收益全部归公司所有”。
票完成后六个月内不存在减持情况及减持计划的公告》（公告编号：2016-
（3）发行人与江苏体育彩票管理中心、海南体育彩票管理中心、江苏福利
4
338,686,000
5,182.78
本次发行前
-
100.00%
-
超过20个省级彩票中心提供彩票印务，拥有丰富的行业经验、技术储备和
单价
9,417.81
况。同时，尤友岳及其关联方尤丽娟、尤玉仙、尤友鸾、尤雪仙和章棉桃已于
0.20
20,764.01
保荐机构核查后认为，发行人电子彩票研发中心项目的实施具备较为充分的
根据无锡双龙工商档案信息，鸿博股份实际控制人尤友岳未持有无锡双龙任
④库存优化服务
008）。
1,841.60
市彩票中心4
人无其他正在实施或拟实施的重大投资或资产购买情形。
的内容包括代销商资料，预付款，佣金结算等管理模块。
合计
-
反馈意见4、请申请人提供本次补充流动资金的测算依据并说明补流规模的
厂房3F
送即开彩票。对城市（含县城）所在的网点从确认送票到配送“次日达”，对乡
19,048.73
单位：万元
加权平均净资产收益率（%）
配送服务主要为各省市热敏纸预制票和即开型彩票的线下网络提供高效运营服
报告》；
23,303.82
器设备；供应商仓库物理安装数据采集适配系统部署所需的PC设备、超高
oracle 11g 标准版
发行募集资金到位后，公司将加快推进募集资金投资项目建设，争取早日达产并
本项目计划总投资40,403万元，其中，建设投资总额36,537万元，铺底流动
募投项目的投资规模和投资构成系根据项目实际需要经分项测算而得，投资规模
数量
比例
当年的基本每股收益和净资产收益率下降的风险。
电子彩票研发中心项目主要包括彩票游戏研发、游戏平台技术支持、电子彩
比例
无锡即开票仓库
2
易、交易作价具备合。
19.80%
序号
研发楼2F
号为闽作登字2014-A-00005765。
省级彩票中心
软硬件投入
13,328.95
业上继续加大投入，完善全自动智能标签业务全国营销网络布局，强化彩票彩种
回复如下：
未经评估，双方以2015年9月30日无锡双龙账面净值7,996.8万元为基础，协商作
中国证券监督管理委员：
序号
联网及移动彩票销售呈现飞速发展。从2009年至2014年，我国互联网彩票销量
本项目的收入来源主要有热敏纸彩票印务收入、技术服务费收入、配送
33,631.41
导意见》（证监会公告[2015]31号）的，公司修订了《关于非公开发行股票
精确，监管和统计分析，从而为彩票运营提供更好地决策支持。
安防设备
动资产合计
中，移动端彩票销量从2009年的5亿元增长至2014年的385亿元，年复合增长
环保工程
5,310
本次非公开发行股票后公司净资产规模将大幅增加，总资产、股本总额也有
在热敏纸彩票主业的竞争优势和市场占有率。同时，公司将在战略转型的新兴产
的意见》（国办发[2013]110 号）、中国证监会《关于首发及再融资、重大资产
3.00
123.20
-
单位：万元
安全设计原则遵从以下几点要求：
综上所述，公司营运资金需求约30,303.07万元，为满足上市公司不断增长的
13,957
的数据分析，定位终端营销，能为行业客户提供大数据分析及解决方案的设计提
中心及投注站等各职能载体间的业务交互进行有效集成，大大提高彩票热敏纸供
测2015年度净利润为10,477,400元且2016年度净利润与2015年度净利润持
议、2015年第五次临时股东大会，审议通过了《关于非公开发行股票后填补被
2.00
数据中心
-
服务收入等。印务主要为中国福利彩票各省市中心提供热敏纸预制票的设计
单位
交易所《股票上市规则》的有关。
-
4）游戏系统
-
况；
多年的发展，立足于福建、重庆、无锡及四个彩票印制产业，已为全国
票代销系统平台应用等，目的是整合鸿博股份现有资源和团队，建立从研发、评
应收账款
的20%作为定金付至共管账户；②股东大会通过本次收购事项后，办理股权转让
彩票游戏及游戏平台研发上线，主要分为前期市场调研、游戏平台研发、彩
一定幅度增加，公司整体资本实力得以提升，但本次募集资金不能立即产生预期
项目
3,866
的测算依据
1、根据中国证监会《上市公司信息披露管理办法》、证券交易所《股票上
补充说明“彩票物联网智能化管理及应用项目”与原有业务的关系，请具体说明
检测费用
运输设备
售管理运营平台。代销系统的主要功能包括以下几个部分：
6.72%
供应商
第三方物流
104,865.02
（1）项目运营模式
内容包括用户资金流水（订单）和用户彩票投注流水（订单），每个订单有系统
公司于2010年控股收购无锡双龙60%股权，布局无锡数字化印刷，经
克” 、“荆楚神箭”、“城市明信片”、“淘金达人”等。
物流配送系统
行重大投资或资产购买的计划。请结合上述情况说明是否存在通过本次补流变相
软硬件投入
响，公司承诺采取以下应对措施：
①代销管理
易作价合
投资，并注意投资风险。
1
（3）本次非公开发行募集资金78,360万元，未考虑发行费用。本次非公开
份，包括数据冗余存储、定期增量总量备份、灾难备份等。数据传输安全主要是
求。
出于产品安全、保密的需要，我国目前仅有中国福利彩票发行管理中心和国
70.78%
2）代销系统
17,125
1,473.28
0.80
80
市彩票中心6...
序号
募集资金投资项目以外，公司实施或拟实施的重大投资或资产购买的交易内容、
方案采用SHA1或者MD5。
已于2016年1月29日披露了《鸿博股份有限公司关于非公开发行A股股票后填
系，本次发行前合计持有发行人39.90%的股份，系发行人控股股东、实际控制
公司继续实施精细化管理，以创新技术、创新管理、创新模式提升公司核心
2,302
140.01
1.21%
权。热敏纸彩票属于特种安全印务产品，对印刷企业技术、经验、设备、生产条
40,403
预付款项
2013年度
即开游戏平台1
报表管理是指根据系统数据进行统计汇总而生成各类报表的管理，其中包括
1,541.74
1、彩票游戏研发及游戏平台技术服务
2.84
13,957
（2）发行人基于电子彩票领域已取得的4项软件著作权情况；
21.44%，则2017年公司营运资金需求为68,614.95万元，增量营运资金需求为
发行人股东尤丽娟、尤玉仙、尤友岳、尤友鸾、尤雪仙和章棉桃为同一家族
69.73%
对当地人文综合及当地近五年福利与体育彩票的上市玩法、销售状况、玩法
将严格执行《公司章程》明确的利润分配政策，在公司主营业务实现健康发展和
1
各项经营性流
预收款项
代销管理作用是对各个代销平台的管理作用，使用统一接入入口标准，管理
42.36
0.11
3
代销系统的作用主要是提供APP接入入口，同时提供用户交易和管理，销
司”或“公司”）在保荐机构国金证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）及
建设费用
-
IT接入
30.00
双龙最近一期净资产7,996.80万元的PB倍率为1.28倍，因此，公司本次收购无
发行在外普通股加权平均数=期初发行在外普通股股数＋当期新发行普通股股数×已发行时
体系，彩票热敏纸的需求量可以经过投注站、各地市彩票中心、省彩票中心层层
传统玩法生产系
人。
备注
-
代购业务市场规范整顿的期间，进一步优化系统平台，为福建体彩电话售彩项目
1
除即开彩票外，可以将省级彩票中心或公司设计的网点宣传物品（主要包括
25.00
二、一般问题
-
14,102
2016年度
24
接入
2015年度/2015年12月31日
彩票物联网智能化管理及应用是对公司现有业务的纵向拓展和延伸。公司经
同时，公司已于2014年3月25日将《彩票中国行》申请了作品登记，登记
DM单、海报等纸质印刷品）及时运抵全省各销售网点，时效同即开彩票。
反馈意见3、请申请人说明“电子彩票研发中心项目”所包含的业务种类、
40%股权。
（5）在预测公司本次发行后净资产时，不考虑除募集资金、净利润和利润
1.3.5
86,351.30
1、基本每股收益=归属于公司普通股股东的当期净利润÷发行在外普通股加权平均数,
称、密码、真实姓名、手机号码、证件号码、绑定银行卡号、状态等信息内容。
（2）本次非公开发行预计于2016年二季度完成，该完成时间仅为估计。
DS6240
总价
320
10,623.76
系统部署所需的PC设备、超高频读写器设备、手持式超高频读写器设备；各省
以及发行人与无锡双龙签署的相关协议，保荐机构核查后认为，发行人实际控制
-
无线接入
-
投注站
彩票中心应用系统部署所需的服务器设备；供应商对接应用系统部署所需的服务
业务需求，本次募集配套资金中不超过23,400万元用于补充上市公司流动资金具
1、“彩票物联网智能化管理及应用项目”与原有业务的关系
18.93%
16.00
设备购置及安装费
154,651.50
年又一期财务会计报告进行审计，审计截止日距协议签署日不得超过六个月；若
单价
26.41%
4.79%
网管
1
3
储，配合监管银行和保荐机构对募集资金使用的检查和监督，保障公司规范、有
请具体说明该项目的运营模式及盈利模式，请补充说明本项目所需资金4.04亿元
Sirit RFID固定式读写软件
2017年期末预
2
会议办公设备
超高频读写器设备、手持式超高频读写器设备。
收集，最后汇总到国家彩票中心；各级仓储的动态变化也可以实时收集汇总到彩
如上图所示，通过两级交换总线，以RFID射频识别和数据交换等信息化技
25.00
4
2014年度
0.241
系统执行效率指用户完成单笔交易所需要花费的系统执行时间，每个交易由
平方米
44.60
8,101.43
个月内是否存在减持情况或减持计划，如是，就该等情形是否违反《证券法》第
1.2.3
通过运营管理系统对本区域内彩票热敏纸的需求、采购、仓储、物流和消耗进行
备注
1.3.3
2017年度
单位
170.03
投注站
流规模合理。（2）发行接收购中科彩公司51%股权已充分履行内部审批程
由彩票中心统一管理提供外部接口进行调用。即开游戏包括组，概率型等。
1）股权转让价款：经致同会计师事务所（特殊普通合伙）对科信盛彩以及
520
个人计算机
宜，正式签订了《福建省电话销售彩票游戏及游戏平台合作框架协议书》和《福
800.00
2,946.98
46,422
2014年度
820
超过项目需要量”的。
1,269.55
环保工程
①用户信息管理
50.00
长，需补充流动资金以满足不断增长的业务需求。
1）硬件安全
储、物流运输和消耗等各个环节的管理和统计分析系统，消除供应商内部系
2
代销平台NAPP大厅即开游戏APP大厅即开游戏
游戏系统分为传统游戏和即开游戏。传统游戏包括低频数字彩、高频数字
系统可扩展性是指当系统的处理能力已经无法满足业务需求，也就是并发数
件等方面均有严格的要求。公司作为彩票印刷行业的长期重点印制企业，经过十
本次募集资金投资项目以外，公司实施的重大投资或资产购买的交易情况如下：
量（吞吐量）时，只需要增加服务器数量就能很好的解决问题。
610
（3）交易完成情况：公司分别于2015年11月17日、2015年12月3日召
206.49
单价
保荐机构核查了无锡双龙工商档案信息、无锡双龙最近三年及一期财务情况
说明
交易标的为股权以外的其他资产，公司应当聘请具有从事证券、期货相关业务资
若出现上述情形，出让方同意以受让方支付的第四期股权转让价款优先补
11,941
5）业务安全
检测费用
2013年12月31日
为依据。2015年前三季度公司归属母公司股东的净利润为-11,395,830.07元，预
（2）本次募集资金投资项目均经过了相应的可行性分析，募集资金用途明
致同会计师事务所（特殊普通合伙）于2015年11月17日出具致同审字第
产品线丰富的彩票游戏数据库。
7
检查募集资金使用情况，不变相通过本次募集资金补充流动资金以实施重大投资
14,102
6,293.97
项目
1.60
-
2
-
4,267.77
单位：万元；%
-
截至本次收购方案确定日（即2015年11月17日），无锡双龙注册资本为
交易金额、资金来源、交易完成情况或计划完成时间。请说明有无未来三个月进
-
1150
摊薄即期回报措施的议案》，并于2015年11月18日披露了《鸿博股份有限公
按照省彩票中心要求，即开彩票市场整体状况、主要即开票市场动态，
备注
资产总额
务。
票游戏研发、彩票游戏架于游戏平台联调、模拟运营、正式上线、营销推广几个
11.77%
热敏纸管理系统
其他配套设备（空压机、
-
数据并发是指整个系统的吞吐量指标，要求单组服务器的吞吐量
家体育总局体彩管理中心两家机构对体育彩票和福利彩票拥有印制、发行和销售
及物联网配套应用三部分，占项目投资总额的比例为90.39%。
末实际数
项目
7）市场投入
2、“彩票物联网智能化管理及应用项目”运营模式及盈利模式
含装饰
办公家具
2016年第一次临时会议，审议通过了《关于非公开发行股票后填补被摊薄即期
产品入库
-
中科彩公司审计确认的净资产为基础，确认科信盛彩100%股权转让价款为人民
公司测算了本次非公开发行股票摊薄股东即期回报对主要财务指标的影响。
关于公司非公开发行股票申请文件反馈意见的回复
机构负责订单调拨，提供724小时服务，满足全省各销售网点订票需求。
设备安装
单位：万元
1150.00
即开票总部仓库
（二）该项目是否受到网络销售彩票政策的影响
24
率为138.40%。
4
资料：
74,219.80
2、加快实施募集资金投资项目，提高资金使用效率
确并已公开披露，相关信息披露真实、准确、完整。
资产购买。
间的业务数据要必须做到数据脱敏。
4,346.11
30,303.07万元。
单位：万元
5）检测费用
（一）本次补充流动资金的测算依据并说明补流规模的合
钥匙”、“美味挑战”、“魔力弹珠”等多款产品。
3.20
回复如下：
项目
业务安全主要是指在整个业务处理逻辑中包括后台管理，是否存在业务安全
2
票销售情况，为网点做好新票种推荐服务。
序号
...
其他应收款
自查及研究，国家主管部门分别于2009年、2012年出台《彩票管理条例》及
1、本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标影响的假设前提
先施固定式天线
总股本（股）
13.14
检 验
115.30
1）《彩票中国行》一期、《彩票中国行》二期、鸿博彩票创意数据库
2
-
350
供应商内部系统
即开游戏：根据游戏研发部门的游戏设计进行开发的单独的游戏包以提
（1）发行人编制的《电子彩票研发中心项目可行性研究报告》；
公司仍继续坚定既定的发展战略，在推进彩种研发和系统平台优化、做好彩
保荐机结合发行人最近三年及一期财务状况、盈利能力以及现金流量等情
96
将积极调配资源，力争提前完成募集资金投资项目的前期准备工作；本次非公开
印制管理控制
10,385.62
数量
办公费用
-
实施，将进一步提升公司核心竞争力，提高客户粘性，同时，公司将以彩票印制
报告期内上市公司业务规模保持了持续增长，2012年度-2014年度，公司最
④报表管理
1,150
平方米
应付账款
司本次非公开发行A股股票定价基准日前六个月至公司本次非公开发行A股股
入侵检测
1,140
除上述情形外，自本次非公开发行相关董事会决议日前六个月起至今，发行
10.00
24,102.52
员工个人电脑
本次收购中，无锡双龙整体估值为10,245万元，无锡双龙最近三年（2012
合。请申请人说明，自本次非公开发行相关董事会决议日前六个月起至今，
此，构建物联网配套应用是本募投项目的核心环节。物联网配套应用的投资额为
19.20
230
15.55%
合力手动液压叉车
需管理运营的效率，降低运营成本，同时也加强了各职能载体间的互动协同。
27,693.85
12,406.73
同时，根据《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指
（3）公司将严格按照中国证监会核准用途使用本次募集资金，并根据相关
投资项目“彩票物联网智能化管理及应用项目”和“电子彩票研发中心项目”的
新增80人
-
1）APP
-
-
-
彩票销售管理平台
③宣传物品配送
以及公司发展战略和未来发展规划等方面情况。
营业收入
基建工程费
7,996.80
10.00
单位：万元
序号
更新最新安全补丁。
单价
应收票据
⑤市场调研
1.00
2、加权平均净资产收益率（ROE）的计算公司如下：ROE=P/（E0+NP÷2+Ei×Mi÷M0－EjMj/M0），其中：P为报告期归属于公司普通股股东的净利润；NP为报告期归属于
回报措施的议案》及《关于召开2016年第一次临时股东大会的通知》，公司拟
-
1,905
办公软件、读写软件、杀毒软件等
投注站
1）计算机硬件
保荐机构核查后认为，公司本次募投项目“彩票物联网智能化管理及应用”
公司通过分析目前国家彩票中心、省彩票中心、地市彩票垂直业务管理
②系统物理架构
22,804.55
人员招聘培训
漏洞，一是防止用户利用漏洞形成利益，二是防止内部人员通过内部管理漏洞进
2015年9月30日
营业收入
5,277.91
单位：万元
步骤。详见下图：
市场投入
具后十个交易日内支付股权转让价款的20%。
备注
/2016年末
576.13
其他相关中介机构的协助下，对反馈意见通知书中提出的问题进行了逐项落实，
单价
并就本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响及公司采取的措施公告如
17,098.16
补被摊薄即期回报措施的公告》（公告编号：2016-007）。
0.83%
-
唯一的流水（订单）ID。
1
经营业绩持续提振的过程中，给予投资者持续稳定的合理回报。
证券交易所股票上市规则》等以及公司章程的要求真实、准确、完整、及时
办公设施
统，彩票销售管理系统及第三方物流系统密切协同，消除各协作方的信息隔离和
91.19
7,383.00
管理等领域，加强客户粘性，在增加新的利润增长点的同时，也有利于进一步扩
保荐机构实地考察了发行人及无锡双龙的业务运营模式，并对其核心技术人
务费用、投资收益）等方面的影响。
效益，短期内可能对公司业绩增长贡献较小。本次非公开发行后，公司存在发行
期回购或现金分红等减少净资产；M0为报告期月份数；Mi为新增净资产下一月份起至报告
或资产购买。”
28,092.44
3、落实利润分配政策，优化投资回报机制
和投资构成具备合。
-
11,940.88
-
12,742.56
法规和公司《募集资金使用管理办法》的要求，对募集资金实行专户管理，定期
通过即开彩票销售管理系统确认并扣减销售网点订票额度后，向销售网点配
项目建成后将主要为各省市彩票管理中心承印彩票热敏纸，提供彩票智能化
市彩票中心2
36,537
1、网络销售彩票政策的变革有利于推动中国公益彩票事业平稳健康发展
相关部门曾经于2007年、2012年先后两次发文叫停互联网售彩，经过行业内部
1.3
性能设计包括以下几个部分：
理暂行办法》。这一系列举措，对推动中国公益彩票事业平稳健康发展起到了至
总价
-
人尤友岳未持有无锡双龙任何股权，本次收购无锡双龙40%股权不构成关联交
2015年1-9月
用户信息管理指对用户注册的信息的增删查改，其内容包括ID、昵称、密
13,431.52
平方米
彩票管理中心分别签署的关于彩票物联网建设服务的相关协议等。
2,302
打印机
述假设分析并不构成公司的盈利预测，投资者不应据此进行投资决策，投资者据
1.20
10.00
2.93
票解决方案，在原有印务的基础上，进一步为彩票中心开拓新渠道、提供新
17,430
序号
说明: 说明: C:\Users\Administrator\Desktop\彩票中国行20150109\版本_5封面.jpg
-
单价
本项目建成后将主要为各省市彩票管理中心承印彩票热敏纸，提供彩票智能
指 标
设计具有地方特色的彩种游戏。下方图片展示“彩票中国行”里部分内容：
2016年1月29日，公司召开的第三届董事会2016年第一次临时会议审议通过
建省体育彩票电话销售彩票项目代销者合作框架协议书》。本协议的签订，将对
报表管理是指根据系统数据进行统计汇总而生成各类报表的管理，其中包括
询以及传统彩种投注等功能，具备支持Android和IOS智能设备。
1.34%
会资料，并对发行人主要经营管理人员进行了，了解本次募集资金的必要性
ID为系统提供用户唯一标识编号。
1,872.29
800.00
2
过多年的成熟运营，在热敏纸彩票印务方面持续保持较强的竞争力。“彩票
通知书》[153554]号的要求，鸿博股份有限公司（以下简称“发行人”、“本公
4
化管理服务，并以彩票物联网系统为基础建设公司即开型彩票配送服务网络。
合计
本次非公开发行股票数量为不超过4,050万股，募集资金总额不超过78,360
420
-
保荐机构核查后认为：（1）发行人本次补充流动资金的测算依据充分、补
至今，发行人不存在其他已实施或拟实施的重大投资或资产购买情形；（3）发
-
2,016.00
公司制定了《公司未来三年（2015年-2017年）股东回报规划》，建立了对
耗材、水电、办公费用等
发行股票数量为不超过4,050万股，最终发行数量和募集资金以经证监会核准为
单位：万元
柯达数字喷码印刷系统
人员招聘培训
本次非公开发行募集资金到位前，为尽快实现募集资金投资项目效益，公司
品效益。
地，故不涉及土地购置费用；本募投项目主要投资于设备购置及安装、建设工程
2,042.57
10,404.76
/2014年末
24
38,311.88
体彩中心
总价
15,801.69
（一）本次非公开发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响
数量
彩民端
本次发行后
彩自助投注大厅系统”、“鸿博数据网络公司体彩出票系统”、“省中心彩票销
彩，低频和高频的主要区别在于开周期和金等级的区别；传统游戏生产系统
数量
3、盈利模式
分 切
指 标
19,920
1.2.1
和印刷服务，技术服务费主要来自彩票物联网智能化管理系统搭建和服务，
序号
15,685.71
于交易类型不同，可能经过各子系统的数量不同，造成处理时间各不相同。所以
发展给电子彩票带来的机遇，预计未来几年上市公司经营规模仍将保持持续增
123
综合上述情况，保荐机构及律师核查后认为，尤友岳及其关联方尤丽娟、尤
从2009年的38亿元增长至2014年的850亿元，年复合增长率为86.18%，其
国家中心监管系统
2,016
市场投入
4）运输设备
资格会计师事务所审计确认的扣除非经常性损益后的净利润不低于人民币3,800
动负债合计
撕裂机、分切机等）
差旅费用、客户技术培训等
80
（1）交易内容
（2）交易资金来源：公司自有资金及银行贷款。
64.00
利润分配政策的连续性和稳定性。
存货
3）智能化配送服务网络建设
12,812
6
运输和消耗等核心业务环节的交互，基于RFID射频识别，数据交换和服务集成
改的操作，并且要将信息送入国家系统进行认证和备份，其内容包括ID、昵
种类进行数据分析，综合评估出适合当地的彩票消费状态，并根据当地的经济实
运输设备
1,584.35
物联网配套应用投资的主要明细如下：
一、重点问题
数据安全是指数据存储安全、数据传输安全。存储安全主要的解决方法为备
【保荐机构核查意见】
办公楼2F
投资者持续、稳定、科学的回报规划与机制，对利润分配做出制度性安排，
2、电子彩票代销系统平台
项目
备注
8）办公费用
办公设备购置费
未来顺利实施和其他省市的移动平台招投标做好准备。
内容、交易金额、资金来源、交易完成情况或计划完成时间。请说明有无未来三
0.84%
8,224.70
0.87
基于上述情况和假设条件，公司测算了本次发行摊薄即期回报对公司主要财
市彩票中心5
铺底流动资金
报有关事项的指导意见》（证监会公告[2015]31号）的履行审议程序和信息
12,812
1.3.1
-
3,514.30
价4,098万元。请申请人结合资产的盈利能力说明交易作价的合。请申请人
办公费用
1
数量
代销商、用户报表、资金报表、销售报表等。
前及时提供订票提醒服务，对网点的库存提供优化改进；并根据各类即开彩
投影仪
基于以上与本次非公开发行股票相关的特定风险，公司敬请广大投资者
（1）业务种类及内容
2）计算机软件
351FC0371号《审计报告》，对无锡双龙截至2015年9月30日财务报表进行专
1.3.2
12,926.83
2.03
10
即开游戏平台N
单价
净资产
5,532.00
（四）本次募集资金投资项目与公司现有业务的关。
主体，借助华东地区的区位优势及无锡市全国物联网示范城市的政策优势，是公
况，并查阅了以下资料：
未来盈利能力。
“（1）自本承诺函出具之日起未来三个月内，除本次募集资金投资项目
3）彩票销售管理系统
用户报表、资金报表、销售报表等。
1.98
占比
（2）本募投项目计划新增建筑面积46,422平方米，建设费用为14,102万
备注
②即开彩票配送
2016年1月29日出具《承诺函》，承诺，“1、自本承诺函出具日至公司本次非
1
从单纯的彩票印制业务拓展延伸至彩票的物流运输、消耗管理、销售数据采集及
127,348.08
保荐机构实地考察了发行人业务运营模式，并对其核心技术人员进行了专门
0.241
（3）项目盈利模式分析
在设计时以单个子系统单元处理的时间为基准标准原则。
用户账户管理指对用户的账户信息的增查操作的管理，其内容包括账户资
为基础，加大彩种研发投入，重视电子彩票的推广和平台建设，抓住移动互联网
800
230.00
投资类别
（1）发行人编制并备案的《彩票物联网智能化管理及应用项目可行性研究
比例为13.14%，具体设备明细如下：
由上表可以看出，假设公司2015年、2016年、2017年营业收入增长率为
差旅费用、客户技术培训等
博得RFID标签打印机
期期末的月份数。Mj为减少净资产下一月份起至报告期期末的月份数。
数据滞后，为彩票的运营提供高效的支持。（以下以体彩中心为例）
码、真实姓名、手机号码、证件号码、绑定银行卡号、状态等信息内容。ID为
0.26%
4.07%
450
场放开做好充分准备。2015年3月12日，鸿博股份与福建省体育彩票管理中心
-
884.56
行人已作出明确承诺，不变相通过本次募集资金补充流动资金以实施重大投资或
合力柴油叉车
2015年11月，公司以现金20,400万元收购科信盛彩投资有限公司（以
新增80人
等智能化信息化技术手段，建立一个流畅的、针对彩票热敏纸采购、生产、仓
0.420
销售网点
2012年12月31日
后填补被摊薄即期回报措施的议案》，并于2016年1月29日召开第三届董事会
公司普通股股东的净利润；E0为期初净资产；Ei为报告期发行新股新增净资产；Ej为报告
-
宫腰十色商业印刷机
明确意见；如否，请出具承诺并公开披露。
45
17,125万元，占项目投资总额的比例为42.36%。
印刷数字印刷
提供增查操作的管理，交易记录的内容包括用户资金流水（订单）和用户彩票投
1.29
下简称“科信盛彩”）100%股权，从而间接收购科信盛彩持有的中科彩技
软件投入
总价
29,270.10
-
序号
防火墙
序及信息披露，并已通过自有资金及银行贷款完成本次收购行为；除上述并购行
3）数据安全
5
生产厂家
16,343.27
-
统
2,013.60
④报表管理
除本次募集资金投资项目以外，公司实施或拟实施的重大投资或资产购买的交易
竞争力，并继续发挥全国营销网络、产品技术和产品服务方面的优势，提高公司
项目
投注站
2,779.66
套
合计
1,045.42
四十七条以及《上市公司证券发行管理办法》第三十九条第（七）项的发表
2）数据并发
影响。请保荐机构核查。
1.04
15.00
830
【保荐机构核查意见】
序号
单位：万元
1,905
无锡双龙最近三年及一期主要财务数据如下：
飞塔FortiGate 防火墙
（二）本次非公开发行股票摊薄即期回报的风险提示
综上，本募投项目的投资规模和投资构成系根据项目实际需要经分项测算而
公用工程
3
1.1
域的综合制造能力和产业集成能力，从而更好地发挥高端产品的规模优势，充分
合计
-
③系统业务模型
【发行人说明、保荐机构核查情况】
外，若公司筹备实施其他重大投资或资产购买事宜，公司将以自有资金或另行筹
-
0.64
单价
350
80
金、积分、优惠、游戏点数等信息，用户账户记录与用户信息进行关联。
1.2.2
市公司现金分红有关事项的通知》、《中国证监会关于进一步推进新股发行体制
123
市彩票中心1
整个彩票销售平台共分为4大部分：APP、代销系统、彩票销售管理系统和
仓库3F
4610
（3）本募投项目旨在建立一个流畅的、针对彩票热敏纸采购、生产、仓
物流配送库存管理
4,536
术有限公司（以下简称“中科彩”）的51%股权。
重大投资或资产购买的范围，参照证监会《上市公司信息披露管理办法》、证券
随着移动互联网和3G业务的普及，同时，国家对于信息产业及三网合一的
设备名称
0.57
4.67%
彩票物联网智能化管理及应用项目总投资估算表
-
体彩销售系统
-
安防设备
已正式提供给福建省体育彩票管理中心作为产品有“我是箭手”、“八闽博
本募投项目拟使用募集资金金额为40,403万元，募集资金金额未超过项目
格资产评估机构进行评估，评估基准日距协议签署日不得超过一年。
包 装
此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任。
1.2.4
公司控股子公司无锡双龙已经以出让方式取得本项目所需用地的土地使用权
视频会议系统
1.21%
40,841.98
内不存在减持情况或减持计划。
-
服务器设备；各地市仓库物理安装数据采集适配系统部署所需的PC设备、
5,310
票中心；各级彩票中心也可以实时当前的物流运输态势。各级彩票中心可以
足作为单一上线游戏的要求，通过游戏管理平台的联调后即可正式上线。发行人
元，占项目投资总额的比例为34.89%，具体情况如下：
根据贵会2016年1月21日出具的《中国证监会行政许可项目审查反馈意见
行解密和验证签名的处理。通常使用的加密方法有PKI标准和DES加密，签名
回复如下：
实现预期效益，增加以后年度的股东回报，降低本次发行导致的即期回报摊薄的
用户交易记录管理指用户（包括所有代销商系统中的用户）所有的交易记录
用cocos2dx语言开发，可跨平台运行（Android、IOS、PC）。
MVF-18D-10
各自的内容、具体产品及盈利模式。请说明该项目是否受到网络销售彩票政策的
风险。同时，本次非公开发行募集资金到位后，公司将对募集资金进行专项存
省体彩
的制造厂家中择优选用，以确保产品质量。
交易安全指的是在整个交易的过程中，数据的处理，比如用户的密码、
079）。
《彩票管理条例实施细则》、2010年印发《互联网销售彩票管理暂行办法》、
何股权。本次收购无锡双龙40%股权不构成关联交易。
投入，推进“彩票中国行”项目相关精品彩票游戏的研发抢占市场先机，在彩票
二级交换总线系统部署所需的服务器设备；各地市彩票调度管理系统部署所需的
回复如下：
净利润
13,523.92
。请保荐机构核查。
锡双龙40%股权的交易作价4,098万元具备合。
【保荐机构、律师核查情况】
（三）公司应对本次发行摊薄即期回报采取的措施
热敏纸彩票印制业务流程图
投资额
就开展电话销售彩票游戏及游戏平台技术服务、电话代理销售体育彩票等相关事
（一）说明“电子彩票研发中心项目”所包含的业务种类、各自的内容、具
指在数据的传送过程中必须要对数据报文进行加密和签名处理，同样接收方要进
国家彩票中心
4,536
5
实现两级交换体系需要建设彩票中心运营管理系统、供应商对接系统、第三
6
1.3.4
注流水（订单），每个订单有系统唯一的流水（订单）ID。
制业务的区域市场，本次募投项目的投产，将提升发行人在华东地区商业票据领
过多年的运营，取得了良好的经济效益，并在技术、客户资源等方面获得了一定
含装饰
括注册、登录、注销、充值、提现、账户资料查询、资金记录查询、投注交易查
市规则》的有关，自本次非公开发行相关董事会决议日前六个月起至今，除
30,303.07
5
-
展彩票印务。
4）交易安全
全面提高公司电子彩票软硬件条件。公司将为彩票行业客户提供全流程的电子彩
826.88
17,125
5.00
-
流变相实施重大投资或资产购买的情形。请保荐机构对上述事项进行核查。上述
序号
3）系统可扩展性
益。该类投资事项具有不确定性和偶发性。
-
（2）具体产品
80
售到数据分析和咨询服务于一体。公司通过彩票游戏的研发和推出，全方位拓展
-
2）Demo级产品：在创意设计中挑选精品方案，完善其美术、音乐、角色等
【发行人说明、保荐机构核查情况】
0.420
反馈意见1、本次发行对象为包括公司控股股东之一的尤友岳。请保荐机构
①系统软件架构
单位：万元
通过在供应商与省级彩票中心、省级彩票中心与地市彩票中心建立两级交换
728.40
调研即开票市场存在的问题，提出对策及解决方案，并形成书面报告。
2,490
（2）发行人基于彩票物联网领域已取得的2项发明专利、5项软件著作权情
方物流对接系统、各省彩票调度管理系统、各地市彩票调度管理系统等五大系统
2、本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响分析
【保荐机构核查意见】
0.72%
商和托管机房提供安全解决方案，包括有防火墙，机房（温度，湿度）等要
IBM System x3850 X5企业级服务器
1,449.17
520
1、加快主营业务开拓，提高公司整体竞争力
回复如下：
储、物流运输和消耗等各个环节的管理和统计分析系统，与供应商内部系
的意见》、《上市公司监管第3号—上市公司现金分红》的要求。公司
230
术手段将彩票中心、生产厂家（供应商）、第三方物流、省彩票中心、地市彩票
市场开发费
3,578.81
建设投资
总价
24,055.28
单价
③用户交易记录管理
单位：万元
总价
彩票销售管理系统的主要功能包括以下部分：
管理服务，并以彩票物联网系统为基础建设公司即开型彩票配送服务网络。
600.00
1
由于本次非公开发行会增加公司股本总额，而募集资金投资项目的业绩需要
统、彩票销售管理系统及第三方物流系统等各协作方的信息隔离和数据滞后，因
基建工程费用小计
游戏大厅的主要功能为提供用户操作界面以及即开游戏的容器。用户操作包
负债）
13,090.54
1.3.6
10,291.89
0.80
总价
发行人已于2016年1月29日披露了《关于公司控股股东、实际控制人在公
情等为元素，为全国各省及彩票发行单列市设计具有当地特色的彩票游戏。通过
实施重大投资或资产购买的情形
计数-2014年期
820
估、测试、销售到数据分析服务的电子彩票研发，提升公司在彩票行业的竞
数量
建立智能化管理系统，各销售网点通过系统提交产品需求，由公司省级服务
1
型号规格
本次非公开发行方案的调整方案，调整后募集金额为78,360万元，其中23,400万
3）准在线产品：已完成游戏的完整开发，美术、程序、音乐、玩法等已满
地履行信息披露义务，以保障各类投资者尤其是中小投资者的知情权和切身利
9,646.90
2、关于交易价格的确定
100.00%
瑞星企业版杀毒软件
优工业级RFID手持数据终端
争力。
800.00
3
083）；本次股权变更已于2015年12月18日办理完毕工商变更登记手续。
公司分别于2015年11月17日、12月3日召开第三届董事会第十二次会
于2016年1月29日作出如下承诺：
得，投资规模和投资构成合理。
“彩票中国行”是以彩票游戏为核心，以全国各省市地理、历史、人文、风
合计
平；同时假设2016年分红金额为2014年至2016年年均可分配利润的10%。上
法（各会计科目占营业收入比例保持不变），预测未来公司新增流动资金占用额
420
16,311.24
效使用募集资金。
120.00
380
软件安全是指操作系统，数据库和开发软件安全性保障，如安装杀毒软件，
（3）系统安全设计
关重要的作用。
数量
23
500~800TPS（Transaction per second）范围内。
3
力及承受力，结合当地文化元素，融入乐透、数字、竞猜等彩票游戏规则，
90.39
项目
【发行人说明、保荐机构核查情况】
项目
公用设备购置费
34.53
是对公司现有业务的纵向拓展和延伸，具备较为成熟的运营模式和盈利模式，该
管理端
2）软件安全
有必要性。
数量
频读写器设备、手持式超高频读写器设备；第三方物流相关的服务器设备；各省
48,340.50
19,808.37
根据公司2014年合并报表的财务数据，假设2015年、2016年、2017年公司营
0.80
检测费用
况，复核了发行人补充流动资金规模的测算过程；查阅发行人信息披露文件、三
年2月25日起暂停互联网彩票销售之前，为彩票市场平稳健康发展，
办公设施
2,330.93
元用于补充公司流动资金。
10
彩票发行和销售渠道并覆盖更广泛的人群；通过行业、用户及区域化等众多因素
抽 检
为及本次募集资金投资项目外，自本次非公开发行相关董事会决议日前六个月起
公司无纸化彩票业务的销售和彩种研发业务方面产生积极的推动作用，增强公司
3）办公设备
中信息等此类的数据，无论在存储和传输全程都要有加密，并且各个子系统之
0.0351
8
的架构及其与供应商和第三方物流之间在彩票热敏纸的采购、生产、仓储、物流
万元。若中科彩公司业绩承诺未能实现，出让方将按照其在科信盛彩的持股比例
②用户账户管理
其他流动资产
单位：万元
序号
，其中，章棉桃和尤玉仙、尤丽娟、尤友岳、尤友鸾、尤雪仙系/女关
电子彩票研发项目将进一步完善公司彩票产业链，集研发、评估、测试、销
反馈意见2、申请人本次收购实际控制人尤友岳所持无锡双龙剩余40%的股权
1
139.20
7
56,501.11
4
关注和重视，电子彩票作为一种新的购彩方式，已经逐渐被彩民所接受，中国互
0.30
5
19,847.27
3
-
人员招聘培训
1,074.21
-
18,037.43
31.69
针对未来营业收入增长预测情况，公司基于销售收入预测数据和销售百分比
-
Sirit RFID固定式读写器
-
0.20
人力资源，业务运营模式成熟稳定。
3.41%
于2016年2月18日召开2016年第一次临时股东大会，审议该项目议案。公司
1,841.60
2）彩票物联网智能化管理系统
供支持。同时，本项目的实施将进一步扩充公司研发团队，整合公司研发资源，
2,302
地市体彩
2、我国移动互联网彩票销售的持续增长继续推动电子彩票研发的需求
项目
票中国行产品营销的基础上，将福建体彩电话售彩项目作为工作重点，为将来市
务指标的影响，具体情况如下表所示：
3
800
司关于非公开发行股票后填补被摊薄即期回报措施的公告》（公告编号：2015-
项目
